晶圓產能短缺在2022年或將更嚴峻,存儲器熱度波動中延續。
21世紀經濟報導記者駱軼琪廣州報導 而第三季度正是消費電子的旺季,原本價格就有所調漲的存儲器市場或許將面臨新一輪旺盛期,不過這可能會是結構性的。
近日,慧榮科技市場營銷暨OEM事業資深副總段喜亭接受21世紀經濟報導記者專訪時表示,“現在我們面臨最嚴肅的問題是芯片短缺、與BGA封裝基板供貨交期過長的問題, 目前還是呈現嚴重供需不平衡。晶圓代工產能一路爆滿延續至2022年,但終端需求還在持續大幅增加,到目前為止仍無法滿足缺口。特別是成熟製程產能短缺最為嚴重,2022年將比2021年更嚴峻。”
這顯示出閃存行業拐點已至的觀點並不全面。據記者了解,即便在今年上半年手機整體市場需求不濟的趨勢之下,NAND Flash行情依然高漲,只是DRAM接下來的走勢或許將略有波動。
CINNO Research 資深分析師劉雨實向21世紀經濟報導記者表示,DRAM和NAND Flash全球範圍內產能、庫存體量巨大,因此價格漲勢會相對平緩,並不會輕易出現大幅波動。而目前DRAM存儲儘管已處於週期需求峰值,但短期內需求依然較為旺盛,不至於出現價格快速下降的情況;下半年NAND Flash需求預計仍將保持穩定增長,5G通訊、手機產品需求明顯,下半年新機發布還有犀利士 犀利士藥局 犀利士價格 犀利士ptt 犀利士5mg 犀利士學名藥 犀利士副作用 犀利士藥效 犀利士購買 Cialis 犀利士官網
可能進一步帶動Flash需求。
存儲需求漲勢未止
雖然整體漲幅可能不如通用零部件,但存儲市場的旺盛已經持續了一段時間。
從上游原廠和主控芯片廠商的上半年業績可見一斑。根據閃存市場統計,今年第二季度全球NAND Flash合計市場規模達161.72億美元,為11個季度以來的最高規模,同比增長11.2%,環比也增長9.7%。其中季度營收漲幅最高的原廠當屬三星(11.8%),其次是西部數據(11.2%)和SK海力士(10.5%)。
近年來擴產氛圍不高的DRAM也獲得了較高增速。閃存市場統計顯示,2021年第二季度DRAM總體銷售規模243.2億美元,創下近三年季度新高,環比增長24.3%。其中季度營收漲幅最高的前三家分別為華邦(36.8%)、三星和南亞(同為29.8%)。
這顯示出即便國內5G手機市場換機需求出現波動,但全球高漲的需求之下,存儲器市場整體仍然處在上漲區間。
段喜亭向記者指出,“我們並沒有感受到智能手機終端零件需求表現不佳。相反,我們主要應用於智能手機的eMMC和UFS主控芯片在2021年上半年營收較去年同期成長35%-40%,遠優於市場表現。NAND大廠客戶在智能手機市佔增加,帶動慧榮科技UFS主控芯片的成長,我們的模塊廠客戶也將我們的eMMC和UFS主控芯片應用在更多的低階智能手機及IoT產品。”
作為主要主控芯片廠商的慧榮科技在二季度甚至今年下半年,都將繼續迎來業績高峰期。該公司財報顯示,二季度實現營收2.21億美元,環比增長21%,同比增長62%。
基於積極的市場需求,慧榮科技總經理苟嘉章表示,公司將再度調高全年財測,預期未來高獲利產品比重將持續增加,進而帶動毛利率及SSD控制芯片全球市佔率的提升。全年營收從上一季財報調高的全年營收約7.82-8.36億美元,再次調高為8.9-9.17億美元,較2020年增長65%-70%,毛利率介於49.5%-50.5%之間。
具體來說,段喜亭向記者分析,NAND Flash原本市場預期今年將供過於求,但受惠PC、智能手機、數據中心等需求強勁,第二季價格開始回漲。
展望後市,他續稱,“從市場需求面來看, PC與智能型手機從去年Q3的快速成長,到今年的Q2開始放緩, 市場開始消化過多的庫存, 大概需3-6個月時間;服務器及數據中心的需求, 因為疫情大部分人居家工作, 學生都在線學習, 再加上5G基站的建設以及SSD在PC採用率不斷攀升趨勢需求一直保持強勁。因為國內市場在疫情后的複蘇最早, 在新的消費性電子產品、智能產品的快速增加, 5G相關IoT裝置也大幅增加, 這些都是需要存儲的產品, 儘管芯片不足因素仍在,NAND市場仍將維持穩定成長。”
兆易創新高管近期在投資者交流過程中也表示,公司主營的NOR Flash市場需求在進一步增強,需要更多的晶圓來支持這些需求,主要表現在很多領域對NOR Flash容量的需求在上升,這是需要關注的重點。同樣在汽車、 工業等領域,對NOR Flash數量、容量的需求都在上升中,需求非常強勁。
關於產品價格,我們預期今年下半年及2022年,整個NOR Flash市場是總供給小於總需求。主要原因是在許多領域對容量和數量的需求都在上升,目前市場需求比較旺盛,未來看需求仍持續在增加;但在總供給上,供應緊張的狀況我們認為還會持續到2022年。
但相比之下,DRAM市場在下半年可能不會有如此旺盛的表現。TrendForce集邦諮詢調查顯示,進入第三季,供應鍊長短料問題已逐漸浮出檯面,並影響到終端產品的組裝,故已有部分廠商對於相對長料的存儲器開始出現減少拉貨的規劃,其中以筆電廠商的態度最為明顯。因此,儘管目前原廠仍多半對於整體市況維持正面看法,但隨著買方DRAM庫存持續處於高檔,部分產品第三季的拉貨成長恐將趨緩。該機構預期,第三季在原廠力守漲價的情勢下,平均合約價仍將上揚,惟漲幅收斂至3%-8%。
缺芯下的發展取捨
半導體產品的價格傳導存在一定時間差,但其對汽車產業帶來的產能影響已經顯現,對消費電子端影響並不算深切,只是從整體電子領域來說,影響可能是多面性的。
段喜亭對21世紀經濟報導記者表示,對存儲產業鏈來講,芯片短缺造成的影響是複雜而深遠的。“身為閃存主犀利士 犀利士藥局 犀利士價格 犀利士ptt 犀利士5mg 犀利士學名藥 犀利士副作用 犀利士藥效 犀利士購買 Cialis 犀利士官網
控芯片主要供貨商的我們, 正積極投入解決問題,加快將成熟製程產品轉向產能充裕的先進製程產品,來空出一些成熟製程芯片份額, 用於配貨。”
“我們在供應原則上,將以避免產業鏈斷鍊、毛利較高及不可替代的應用供給為優先考慮,也因此忍痛忽略部分低階產品,例如採用55nm製程的USB2.0、MicroSD 2.0,甚至減少USB 3.0主控產品部份供貨。”他續稱。
國內存儲廠商也有類似決策。兆易創新高管近期也對投資者表示,在整體產能供應緊張的情況下,公司會選擇調整產品結構,保障關鍵、高性能等的產品供應,在公司各個業務板塊都是如此,這也是上半年公司各產品線毛利率都有所提高的最重要原因。
雖然近日部分市場顯示出渠道哄抬價格的爭議,不過段喜亭指出,目前並沒有感受到類似現象。“我們嚴格控管代理商,不准有囤貨或哄抬價格行為。所有客戶與夥伴,也積極跟我們配合,來改變產品的比重,並確保雙贏。在芯片不足的狀況下,我們會密切關注市場狀況,小心審視客戶的訂單是否為實際需求。”
長期來看,對於存儲產業來說,挖掘消費電子之外的更多元市場是繼續突圍的方向。
劉雨實認為,今年下半年NAND Flash和DRAM需求主要集中在通訊產品,與去年遠程教學等需求帶動PC的情況有所不同。企業級SSD有長期穩定的周期型需求,車載存儲也是具有爆發潛力的市場,相比於消費產品的需求,這兩個市場的前景無疑更加廣闊。
段喜亭也告訴記者,慧榮接下來的目標將放在車用及數據中心市場。在車用市場方面,慧榮的SSD主控芯片透過與NAND大廠的合作,目前已搶進特斯拉、奧迪等知名車廠。慧榮的Ferri單芯片儲存解決方案已獲多家日本及德國汽車大廠採用。數據中心方面,除了積極開發次世代PCIe Gen5企業級SSD主控,慧榮這一代的企業級SSD主控已出貨給數家大客戶,並藉助旗下上海寶存科技的採用成功打入國內電商市場供應鏈,包括阿里巴巴和百度。